Inwestowanie w dług prywatny

Możemy pomóc w planowaniu, budowaniu i monitorowaniu dobrze zdywersyfikowanych portfeli prywatnych papierów dłużnych, szukając najlepszych możliwych zwrotów skorygowanych o ryzyko. Rozbijamy złożoność tej klasy aktywów, koncentrując się na celach związanych z ryzykiem i zwrotem, orientacji dochodów, elastyczności i integracji ESG. Wykorzystujemy naszą skalę do negocjowania lepszych opłat i zapewnienia dostępu do wysoko ocenianych zarządzających zasobami i strategii.

Dlaczego inwestorzy szukają długu prywatnego

Inwestorzy szukają prywatnego długu pod względem odporności, dywersyfikacji i osiągania lepszych stóp zwrotu. Inwestowanie w prywatne długi może zapewnić portfelowi dostęp do alternatywnych źródeł wyższej rentowności i elastyczności, aby inwestować w globalną gospodarkę realną. Inwestycje w dług prywatny mogą być również skutecznym sposobem dywersyfikacji względem obligacji notowanych na giełdzie i aktywów rozwojowych.

Inwestorzy długu prywatnego zazwyczaj otrzymują premię z tytułu rentowności w porównaniu z tradycyjnymi dłużami dłużnymi. Premia za zwrot może się różnić w zależności od rodzaju strategii inwestycyjnej, jednak w ciągu ostatniej dekady była solidna.

Kredyty dłużne dla osób prywatnych to zazwyczaj zmienna stopa procentowa. Zapewniają inwestorom pewną ochronę przed utratą inflacji przy ich stopach zwrotu, zwłaszcza w porównaniu z obligacjami o stałej stopie procentowej, które tracą wartość w środowisku o wyższej inflacji lub rosnącej stopie procentowej. W okresie deflacji, przy spadku stóp procentowych, stopy procentowe w prywatnych transakcjach dłużnych mogą również pomóc złagodzić wpływ spadków stóp procentowych.

Motywy napędzające inwestycje w prywatne długi

Przy stopie zwrotu inflacji trudno jest uzyskać dostęp do rzeczywistej rentowności na rynkach publicznych. W ciągu ostatniej dekady i w coraz większym stopniu wielu inwestorów z powodzeniem zbudowało podstawową alokację w dług prywatny, której celem jest generowanie dochodów brakujących w innych częściach swoich portfeli instrumentów dłużnych.
Wielu prywatnych zarządzających aktywami dłużnymi wzmocniło swoje zasoby, aby pomóc zidentyfikować możliwości i zmniejszyć ryzyko związane z kwestiami środowiskowymi, społecznymi i ładu korporacyjnego (ESG). Poprzez bezpośrednie inwestowanie kierownicy mogą mieć większy wpływ na warunki pożyczki. Na przykład coraz częściej spotykamy się z kredytodawcami oferującymi firmom obniżki stóp procentowych w związku z realizacją celów ESG.
Od czasu globalnego kryzysu finansowego banki odstąpiły od udzielania kredytów w obliczu surowszych globalnych przepisów. Kredytorzy dłużni prywatni wkroczyli do uzupełnienia luki, próbując pomóc tym organizacjom w dalszym rozwoju. Uważamy, że trend ten będzie się utrzymywał, ze znacznym wzrostem i możliwościami dla inwestorów w miarę upływu czasu.
Private equity odbiło się w ostatnich latach, a obecnie więcej firm jest w rękach prywatnych niż notowanych na rynkach publicznych. Popyt na prywatny kapitał dłużny wzrósł, wspierając rozwój rynku private equity. Poparło to składkę za niepłynność dostępną dla prywatnych inwestorów dłużnych z biegiem czasu i uważamy, że będzie ona nadal dostępna.

Potencjalne korzyści z inwestycji w prywatne długi

Zadłużenie prywatne może zapewnić Ci kilka potencjalnych korzyści, w tym wyższe stopy zwrotu, dywersyfikację i dostęp do szerokiego zakresu globalnych możliwości inwestycyjnych.

Wybór prywatnej strategii zadłużenia dostosowanej do Twoich celów

Wszechświat długu prywatnego jest niezwykle szeroki i oferuje szeroką gamę strategii, z których możesz wybrać zapełnienie swojego portfela.

Jak znaleźć odpowiedniego kierownika

Zadłużenie prywatne to niezwykle szeroka i wszechstronna klasa aktywów, oferująca różne podejścia. Dlatego przy tworzeniu portfolio musisz wiedzieć, które style i strategie najlepiej odpowiadają Twoim potrzebom.

Twoje cele inwestycyjne i istniejące akcje będą kształtować Twoje podejście do zadłużenia prywatnego i wybranych podkategorii. Korzystamy z naszego globalnego zasięgu i zaawansowanych narzędzi, aby wybierać wysokiej jakości menedżerów i budować portfele, aby dopasować je do pożądanego profilu ryzyka i zwrotu.

Dwa ważne czynniki związane z inwestowaniem w dług prywatny:

  • 1. Zdolność do wykorzystania skali

    Możliwość alokacji większej ilości pieniędzy oznacza, że możesz dywersyfikować większą liczbę kierowników i zasobów. Może również obniżyć koszty i poprawić wydajność. Dostęp do ekonomii skali za pośrednictwem platformy współpracy może pomóc w osiągnięciu tych celów.

  • 2. Relacje z menedżerem zasobów

    Dostęp do wysokiej jakości menedżerów wymaga długotrwałych relacji. Menedżerowie aktywów często muszą działać szybko, aby uzyskać dostęp do nowych możliwości, a inwestorzy muszą mieć gotówkę gotową do szybkiej i wydajnej alokacji.
Skontaktuj się ze specjalistą

Powiązane rozwiązania

  • MercerInsight® Community

    Uzyskaj dostęp do najnowszych globalnych badań strategicznych firmy Mercer i setek zewnętrznych wydawców z całego świata. Członkostwo jest bezpłatne i łatwo do…
  •

    Globalne fora inwestycyjne

    Dołącz do właścicieli aktywów, zarządzających aktywami i specjalistów inwestycyjnych, aby omówić tematy kształtujące rynki i praktyki inwestycyjne.

Powiązane spostrzeżenia

Nasze doświadczenie w zakresie inwestycji alternatywnych*

164 mld USD

Globalne aktywa alternatywne objęte doradztwem wartości 164 mld USD

26 mld USD

Globalne aktywna alternatywne objęte zarządzaniem o wartości 26 mld USD

240

240 specjalistów ds. aktywów alternatywnych

30

30 lat doświadczenia na rynkach prywatnych

27

27 oddziałów na całym świecie

* 30 czerwca 2022 r.

Wszystko znajdziesz tutaj: MercerInsight® Community

Uprość wyszukiwanie. Uzyskaj dostęp do wyników strategicznych badań, dostosowanych do Twoich zainteresowań. Badania są prowadzone przez liderów opinii z branży inwestycyjnej, w tym firmę Mercer i wydawców zewnętrznych. Subskrypcja jest bezpłatna, a rejestracja zajmuje tylko kilka sekund.
Dołącz do społeczności

Skontaktuj się z nami, aby dowiedzieć się więcej o prywatnych inwestycjach dłużnych

Zapoznaj się z naszymi ważnymi uwagami